Joaquim Agut de Endemol: La empresa sale a bolsa valorada en unos US$1.300 millones

Telefónica informó que sacará a bolsa una parte minoritaria de la productora holandesa Endemol por un precio de entre 8,8 y 12,8 euros por título (entre US$10,29 y US$14,97). Estos montos representan una valoración de la compañía de entre 1.100 y 1.600 millones de euros (entre US$1.287 y US$1.872 millones), sin contar los activos de la filial francesa. El período de suscripción de la Oferta Pública de Venta (OPV), dirigido exclusivamente a inversores institucionales, se inició el jueves 10 de noviembre y se cerrará en torno al próximo 21 del mismo mes. La negociación en Ámsterdam, Holanda, comenzará hacia el 22 de noviembre o ese mismo día.”Estamos muy satisfechos con la cotización mencionada, pues constituye un importante paso para Endemol como empresa de entretenimiento global”, destacó el consejero delegado de Endemol, Joaquim Agut Bonfills. También señaló que la admisión a cotización mejorará la transparencia del negocio, así como “el alineamiento de los objetivos de gestión y la estrategia corporativa”. Telefónica, que hoy controla el 99,7% de la productora de Gran hermano, pagó en el año 2000 -bajo la presidencia de Juan Villalonga- unos 5.500 millones de euros (unos US$6.435 millones) en acciones propias en Endemol y, aunque nunca ha llegado a amortizarlos, su valor en libros se sitúa en torno a los 850 millones de euros (cerca de US$995 millones). De este modo, la venta del total de la compañía supondría a Telefónica plusvalías de entre 250 y 750 millones de euros (entre US$293 y US$878 millones, aproximadamente).El número exacto de acciones que se pondrá a la venta, de los 125 millones que forman el capital de la compañía, se determinará al final del proceso de creación del libro de órdenes, que se prevé tendrá lugar hacia el 21 de noviembre.Telefónica tenía previsto realizar esta OPV en el primer trimestre del 2006, pero la reciente compra de O2 y el actual interés por las compañías que se estrenan en bolsa aceleraron la decisión, que más adelante debería llevar a la venta del total del grupo.La valoración anunciada no incluye los activos de la filial francesa. Esto es porque cuando, en diciembre del 2000, Endemol compró a dos de los actuales directivos el 50% del capital que en ese momento no poseía, lo hizo condicionando el pago a los resultados operativos desde septiembre de 1999 hasta diciembre del 2005. Dado que el plazo no se ha cumplido no se conoce el precio definitivo.